للمتداولين: أحداث اقتصادية هامة تحرك الأسواق

لم تتغير العقود الآجلة للأسهم الأمريكية إلى حد كبير يوم الثلاثاء بعد أن حفزت الآمال في خفض أسعار الفائدة الفيدرالية في وقت لاحق من هذا العام قفزة في الأسهم في الجلسة السابقة. ويقول رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي في ريتشموند توماس باركين إن تكاليف الاقتراض "مقيدة" حاليًا بما يكفي لاحتواء التضخم المرتفع. كذلك، تستعد شركة والت ديزني (بورصة نيويورك:DIS) للكشف عن أول نتائج فصلية منذ فوزها في معركة شرسة بالوكالة مع المستثمرين الناشطين.

1. العقود الآجلة ثابتة

كانت العقود الآجلة للأسهم الأمريكية متباينة يوم الثلاثاء، حيث انكب المستثمرون على تعليقات التضخم الجديدة من صانعي السياسة لدى مجلس الاحتياطي الفيدرالي وتطلعوا إلى مجموعة جديدة من الأرباح الفصلية.

وبحلول الساعة 14:13 بتوقيت الرياض، ارتفعت العقود الآجلة لمؤشر داو بمقدار 38 نقطة أو 0.09%، ولم تتغير العقود الآجلة لمؤشر إس أند بي 500 في الغالب، وتراجعت العقود الآجلة لمؤشر ناسداك 100 بمقدار 17 نقطة أو 0.1%.

وقد ارتفعت المؤشرات الرئيسية في وول ستريت في الجلسة السابقة، مدعومة بآمال بأن التقرير الشهري لسوق العمل الأمريكي الذي جاء أضعف من المتوقع قد يقنع بنك الاحتياطي الفيدرالي بخفض أسعار الفائدة من أعلى مستوياتها في أكثر من عقدين من الزمان في أقرب وقت في سبتمبر. وقبل صدور البيانات، كانت الأسواق تتوقع أن يقوم البنك المركزي بخفض الفائدة في نوفمبر.

وكانت شركات صناعة الرقائق من بين أفضل الأسهم أداءً يوم الاثنين، حيث ارتفعت أسهم شركة أرم القابضة (ناسداك:ARM) على وجه الخصوص بنسبة 5.2% قبل إعلان نتائجها المالية للربع الرابع بعد جرس الإغلاق في 8 مايو. كما ارتفعت أسهم شركة بارأماونت جلوبال أيضًا بعد انتهاء المفاوضات الحصرية مع شركة سكاي دانس ميديا بشأن صفقة محتملة، مما سيمنح عملاق الترفيه الفرصة لاستكشاف العروض المنافسة.

وفي غضون ذلك، تراجعت أسهم شركة سبيريت ايرلاينز (بورصة نيويورك:SAVE) بعد توقعات ضعيفة لإيرادات الربع الحالي من شركة الطيران منخفضة السعر.

2. أسعار الفائدة "مقيدة" بما يكفي لتهدئة التضخم - بحسب تصريحات  باركين من بنك الاحتياطي الفيدرالي

تقف أسعار الفائدة في الولايات المتحدة حاليًا عند مستويات "مقيدة" لدرجة أنها يمكن أن تساعد في إخماد الطلب وتهدئة الضغوط التضخمية اللزجة، وفقًا لرئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي في ريتشموند توماس باركين.

وفي حديثه في ساوث كارولينا، قال باركين إنه "متفائل" بأن معدلات المستوى الحالي - في نطاق 5.25% إلى 5.50% - يجب أن تكون كافية لإعادة وتيرة نمو الأسعار إلى المستوى الذي يستهدفه الاحتياطي الفيدرالي.

وقال باركين أيضًا إنه لا يعتقد أن الاقتصاد في طريقه إلى الارتفاع المفرط في الأسعار، وهو مصدر قلق أخذ في الاعتبار قرار البنك المركزي بعدم خفض أسعار الفائدة في وقت سابق من هذا العام كما كان متوقعًا في البداية. وأضاف أنه في حالة تباطؤ الاقتصاد بشكل كبير، فإن بنك الاحتياطي الفيدرالي لديه "القوة النارية" تحت تصرفه لتوفير الدعم اللازم.

لكن باركين أشار إلى أن التضخم، وهو المحور الرئيسي لدورة التشديد الحادة التي قام بها الاحتياطي الفيدرالي مؤخرًا، أثبت صعوبة تخفيفه.

وقال باركين: "إنه طريق عنيد للعودة إلى الوراء". و"هذا لا يعني أنك لن تستعيده. بل يعني فقط أن الأمر يستغرق بعض الوقت."

3. أرباح ديزني المقبلة

من المقرر أن تعلن شركة والت ديزني عن نتائجها للربع الثاني قبل جرس الافتتاح يوم الثلاثاء، بعد أسابيع من انتصار عملاق الترفيه في معركة بالوكالة مع المستثمرين الناشطين.

وفي أبريل، دعم المساهمون إلى حد كبير الرئيس التنفيذي بوب إيجر وخطته لتحويل الأداء في الشركة، مما يمثل هزيمة لتحدي مجموعة من كبار المستثمرين بقيادة رئيس شركة تريان بارتنر نيلسون بيلتز. وقد ارتفعت الأسهم في ديزني الآن بأكثر من 28% في عام 2024، ولكنها لا تزال أقل بكثير من المستويات المرتفعة التي سجلتها قبل ثلاث سنوات.

وسيتطلع المساهمون الآن إلى أن يقدم إيجر المزيد من التفاصيل حول استراتيجيته المستقبلية للشركة، بما في ذلك هدفه المتمثل في جعل أعمال البث المباشر المهمة للغاية مربحة بحلول نهاية العام.

ويتوقع المحللون أن تحقق خدمة البث، التي تحاول جذب العملاء من خلال تجميع عروض مثل ديزني+ وهالو وESPN+، نموًا في عدد المشتركين. ويُتوقع أيضًا أن تتقلص الخسائر التشغيلية في وحدة ديزني المباشرة للمستهلكين.

وعلى مستوى المجموعة، من المتوقع أن ترتفع الأرباح المعدلة للسهم الواحد والإيرادات المعدلة إلى 1.10 دولار و22.1 مليار دولار على التوالي.

4. أبل تطور شريحة ذكاء اصطناعي لمراكز البيانات - بحسب صحيفة وول ستريت جورنال

تعمل شركة أبل (ناسداك:AAPL) على تطوير شريحة داخلية تهدف إلى تشغيل برامج الذكاء الاصطناعي في مراكز البيانات، حسبما ذكرت صحيفة وول ستريت جورنال يوم الاثنين، حيث يسعى عملاق التكنولوجيا إلى اكتساب ميزة في الصناعة سريعة النمو.

وقال تقرير وول ستريت جورنال إن المشروع يحمل الاسم الرمزي الداخلي ACDC - إن رقائق أبل في مراكز البيانات.

وقد بدأت شركة أبل في تصميم رقائقها الخاصة لأجهزة آيفون الرائدة وغيرها من الأجهزة على مدار العقد الماضي، حيث سعت إلى تقليل اعتمادها على مطوري الرقائق الآخرين مثل انتل (ناسداك:INTC).

ويأتي تقرير وول ستريت جورنال وسط تكهنات متزايدة حول كيفية تخطيط أبل لدمج الذكاء الاصطناعي في مجموعة منتجاتها، نظرًا لأنها تأخرت إلى حد ما عن نظرائها في مجال التكنولوجيا في الولايات المتحدة في طرح منتجات الذكاء الاصطناعي.

5. النفط الخام يتحرك حول خط مستقر

تحوم أسعار النفط الخام حول خط مستقر يوم الثلاثاء بعد أن أثارت الغارات الإسرائيلية على مدينة رفح في جنوب غزة الشكوك حول وقف إطلاق النار المحتمل في المنطقة.

وبحلول الساعة 07:32 بالتوقيت الشرقي، استقرت العقود الآجلة للخام الأمريكي والعقود الآجلة لخام برنت دون تغيير في الغالب عند 78.47 دولار للبرميل و83.35 دولار للبرميل على التوالي.

وقد وافقت حركة حماس الفلسطينية المسلحة يوم الاثنين على اقتراح وقف إطلاق النار في غزة من الوسطاء، لكن إسرائيل قالت إن الشروط لا تلبي مطالبها بينما تخطط لمواصلة المفاوضات بشأن اتفاق.

وقد أدى عدم التوصل إلى تسوية بين الأطراف في الصراع المستمر منذ سبعة أشهر إلى دعم أسعار النفط، حيث يخشى المستثمرون من أن يؤدي التصعيد الإقليمي للحرب إلى تعطيل إمدادات النفط الخام في الشرق الأوسط.

ومع ذلك، سجلت المؤشرات القياسية أكبر خسائر أسبوعية في ثلاثة أشهر الأسبوع الماضي مع قلق المتداولين من احتمال ارتفاع أسعار الفائدة على المدى الطويل مما يحد من النمو في الولايات المتحدة، أكبر مستهلك عالمي للنفط.