تحركات النفط الخام من منظور شامل وإلى أين سيتجه؟

انتعشت أسعار النفط الخام خلال الفترة الماضية لتصل لأعلى مستوياتها على مدار ما يقرب من سبعة أشهر تقريبًا عند 55.21 دولار للبرميل، وجاء ذلك في أعقاب إعلان منظمة الأوبك وعدد من الدول خارجها في نوفمبر الماضي الاتفاق على خفض الإنتاج في ظل وفرة المعروض العالمي وذلك في خطوة دعمت ارتفاع الأسعار منذ ذلك الحين، وفي أحدث التقارير الصادرة عن منظمة الأوبك تم الإشارة إلى أن هناك دلائل إيجابية حول خفض الإنتاج، مما يدعم مزيد من الارتفاع لأسعار النفط الخام على المدى الطويل.

في المقابل ارتفع الإنتاج الأمريكي مدعومًا بارتفاع الأسعار منذ نهاية يوليو الماضي، وسط توقعات بمزيد من الارتفاع في الإنتاج خاصًة من النفط الصخري الذي يقل تكلفة إنتاجه مع ارتفاع الأسعار. من ناحيةٍ أخرى، ارتفعت مخزونات النفط الخام الأمريكي للأسبوع السادس على التوالي خلال الأسبوع المنتهي في 10 فبراير بنحو 9.5 مليون برميل، وذلك بسبب ارتفاع الواردات النفطية خلال الأسبوع المنتهي في 10 فبراير بنحو 8.5 مليون برميل، ليرتفع متوسط الأربعة أسابيع الأخيرة من الواردات النفطية بنسبة 9.9%.

فنيًا :

المدى الطويل (شراء)

نلاحظ تكون نموذج رأس وكتفين مقلوب لتستقر تداولات النفط حاليًا أعلى مستوى دعم قوي عند 51.63 دولار، وأيضًا أعلى مستوى المتوسط المتحرك 100، بالإضافة لكونه أعلى خط العنق للنموذج ويدعم بقاء الأسعار أعلى تلك المستويات الاستمرار في الارتفاع وصولًا لمستوى المقاومة التالي عند 62.56 دولار للبرميل ومن ثم هدف النموذج عند المستوى 77 دولار للبرميل.

المدى المتوسط (شراء)

سنلاحظ تحرك الأسعار في نموذج مثلث صاعد، فشل في تجاوز الحد العلوي له أكثر من مرة لتبقى تداولاته دون نطاق المقاومة عند 54.30 دولار والذي يُمثل أعلى مستوياته على مدار الشهرين الأخيرين، لذا من المتوقع مع تجاوز ذلك المستوى أن ينطلق النفط الخام صعودًا ليستهدف مستويات الـ 60 دولار للبرميل. قد تشهد الأسعار عودة لاختبار خط الاتجاه الصاعد في المثلث قبل الصعود من جديد.

المدى القصير (بيع)

نلاحظ تحرك النفط الخام في نطاق عرضي ويقوم حاليًا باختبار الحد العلوي لنموذج المستطيل، مع ملاحظة أيضًا اكتمال نموذج Cypher البيعي عند النقطة D عند المستوى 53.79 دولار والذي يُمثل تصحيح فيبوناتشي 78.6% من الضلع XC، مما يدعم هبوط النفط الخام حتى مستويات الـ 53.00/52.75 دولار للبرميل، وربما يذهب أبعد من ذلك ويعود حتى مستوى الدعم 51.63 والذي يكتمل عنده نموذج الخفاش الشرائي.